Будинок – це актив або пасив?

Слова “актив” і “пасив” зустрічаються в книгах з особистих фінансів дуже часто і використовуються різними авторами у вельми різному сенсі.

Я особисто використовую слово “активи” в наступному сенсі:

Активи – це те майно, яке можна перетворити на гроші.

Якщо майно можна перетворити на гроші – то це актив. Якщо можна – то це не актив, а просто майно. Тобто, повертаючись до заданого питання, якщо у вас є будинок, але ви в ньому живете і не будете його продавати ні за яких умов, то цей будинок не можна вважати активом. Якщо ж ви можете продати його в разі потреби – то це, безсумнівно, актив.

Активи можуть приносити дохід, а можуть і не приносити. Наприклад, якщо ви здаєте ваш будинок в оренду, то цей будинок є для вас джерелом доходу (іноді в такому випадку говорять, що актив “створює грошовий потік”). Але навіть якщо ви його не здаєте, будинок як і раніше є вашим активом. Куплений злиток золота ніколи не буде приносити вам дохід, але, оскільки ви купили його з метою продажу за більш високою ціною в майбутньому, він, безсумнівно, є активом.

Активи можуть вимагати грошей на утримання. Наприклад, для зберігання золотого злитка ви можете орендувати банківський сейф. А будинок вимагає поточного ремонту, оплати комунальних платежів і так далі. Тому має сенс регулярно роздумувати над тим, наскільки вигідно володіти тим чи іншим активом. Якщо збільшення ціни активу і принесений ним дохід не покривають витрат на його утримання, то варто подумати про продаж такого активу.

Зі словом “пасиви” виникає навіть більше плутанини, ніж зі словом “активи”. У фінансовому менеджменті “пасиви” – це джерела коштів, використаних для створення “активів”. Я пропоную називати “пасивами” джерела грошей, що вимагають повернення. По простому кажучи, “пасиви” – це наші борги (банківські кредити, позики, позики).

Чесно кажучи, я думаю, що поділ майна на активи, пасиви і все інше має вельми обмежену корисність. Але все ж це розподіл дозволяє нам досить об’єктивно оцінити ступінь “фінансового здоров’я”.

Щоб зрозуміти, нормальна чи у вас “температура” в особистих фінансах, складіть таблицю з переліком ваших активів за їх сьогоднішньої оцінці (за тією ціною, за яку їх дійсно можна сьогодні продати), а також з переліком ваших пасивів (тобто боргів). З цієї таблиці ви легко зможете порахувати коефіцієнт фінансової залежності (КФЗ), який розраховується як співвідношення ваших пасивів (боргів) і ваших активів.

КФЗ = Пасиви (Борги) / Активи
У вас нормальна “фінансова температура”, якщо КФЗ менше 1. Якщо КФЗ зашкалює за 1, то це показує, що ви живете в режимі “фінансової застуди”. Якщо ваш КФЗ перевищує 2, то у вас яскраво виражена “фінансова лихоманка”, яка може незабаром призвести до дуже тяжких наслідків.

Однак, якщо ваш КФЗ менше 1, то це не означає, що можна розслабитися. Багато “фінансові хвороби” довгий час розвиваються без підвищеної “температури”.


1 Star2 Stars3 Stars4 Stars5 Stars (2 votes, average: 5.00 out of 5)

Будинок – це актив або пасив?